| «Главная проблема инвестора, можно сказать, его злейший враг — это он сам. В конце концов, то, как ведут себя ваши инвестиции, гораздо менее важно, чем то, как ведете себя вы». Бенджамин Грэхэм |
Поведение и поступки инвестора на фондовом рынке зависят от его психологических качеств. Одни ведут к успеху, а другие приводят к ошибкам и частичной потере капитала. Расскажем, какие личностные качества вредят инвестициям и как их в себе искоренить.
Доверчивость
Если инвестор выбирает ненадежные источники информации и принимает их за истину, это может привести к ошибкам. Зачастую самым доступным и быстрым способом узнать что-либо оказываются новости. Мы привыкли верить новостям, но в мире инвестиций не все новости важны. Безусловно, новости оказывают влияние на фондовый рынок — ведь их читают миллионы людей по всему миру. Но важно всю ключевую информацию перепроверять в надежных источниках.
Нетерпеливость, импульсивность, азарт
На первый взгляд, все эти качества абсолютно разные. Но все они подталкивают инвестора к одному и тому же — заставляют без конца мониторить биржу, часто менять стратегию, совершать необдуманные сделки с высокой степенью риска.
Экономист Пол Самуэльсон сказал: «Инвестирование должно напоминать наблюдение за тем, как сохнет краска или как растет трава. Если вам нужен азарт, то возьмите 800 долларов и поезжайте в Лас-Вегас». Чтобы не подчиняться импульсивным порывам, важно помнить, что стратегия — это верный друг как начинающего, так и опытного инвестора. Только следуя плану можно максимально обезопасить себя от потенциальных рисков.
Излишняя самоуверенность и отсутствие критического мышления
Эти качества вынуждают инвестора выбирать один путь, уверовать в него и неумолимо следовать, не проверяя факты и игнорируя противоречивую информацию. Инвестор без критического мышления действует интуитивно или вовсе без всякого логического обоснования.
Критическое мышление, наоборот, заявляет сомневаться, анализировать, проверять — и, как следствие, делать логически обоснованные выводы. Именно критическое мышление заставляет инвестора подумать о рисках и заранее просчитать их, чтобы минимизировать свои потери в случае неудачи.
Излишний оптимизм
Еще одно качество, которое лишает инвестора страха неудачи. Из-за него инвестор слишком радужно воспринимает прогнозы и игнорирует возможность негативного исхода. Если позитивный прогноз не сбудется, инвестора поджидает глубокое разочарование и потеря капитала.
Оптимизм — это не всегда последствие характера. Ученые доказали, что излишний оптимизм может вызвать даже солнечная погода. Поэтому инвестору важно контролировать свое эмоциональное состояние. Если оно нестабильное, лучше отложить анализ активов и сделки с ценными бумагами.
По мнению экономиста Бенджамина Грэхэма инвестору стоит быть реалистичным в своих ожиданиях: «Разумный инвестор — это реалист, который продает акции оптимистам и покупает у пессимистов». Рынок стоит оценивать не из собственного восприятия, а исходя исключительно из фактов.
Желание «быть как все»
«Эффект толпы» — это частое явление в инвестициях, когда инвестор отклоняется от собственной стратегии, поступая «как все». Психологи неоднократно изучали, что движет инвесторами в такой момент. Основная причина поступка — убежденность, что большинство не может ошибаться. Проблема в том, что чаще всего большинство принимает решение на фоне новостей или иных событий. А мы уже выяснили, что это не лучшая стратегия для успеха.
Поступать «как все» инвестора часто подталкивает отсутствие собственного фундамента: знаний, стратегии, выбора и решений. Это приводит к тому, что инвестор повторяет чужой путь и чужие ошибки, вместо того чтобы учиться на них. Уоррен Баффет сказал: «Нам не нужно быть умнее остальных. Мы должны быть более дисциплинированы, чем остальные». Дисциплина, в этом случае, заключается в следовании собственной стратегии, где не место чужому опыту.
Как инвестору измениться и стать ближе к успеху?
Несколько советов для тех, кто хочет искоренить в себе те качества, которые мешают эффективно инвестировать.
- Если у вас до сих пор нет стратегии, самое время задуматься о ней. В статье мы рассказывали, что такое стратегия и как правильно ее составить.
- Проанализируйте все свои источники информации и избавьтесь от тех, которые никак нельзя назвать надежными.
- Возьмите за правило анализировать и перепроверять новости. Для этого используйте вопросы:
- Это свершившийся факт или просто чье-то мнение?
- Я могу перепроверить эту новость в двух-трех надежных источниках?
- Окажет ли эта новость влияние именно на мою инвестиционную стратегию?
- Откажитесь от сделок, которые требуют сиюминутного решения. Скорее всего, это спекуляция. Во всех остальных ситуациях отложите решение хотя бы на 15-30 минут.
- Не повторяйте сделки за кем-либо, даже если вы следуете за успешными инвесторами. Их решения пропущены через личные стратегии, поэтому могут попросту вам не подойти.
