Инвестирование, как способ получить дополнительную прибыль, появилось задолго до начала нашей эры. В зависимости от политического и экономического устройства своей страны инвесторы по-разному распоряжались капиталом. Одни финансировали торговые кампании за процент, другие выдавали ссуды под залог. Со временем появились инвестиционные инструменты, которые являются актуальными и по сей день.
Во все времена инвестиции приносили одним прибыль, а другие теряли часть своих вложений, ведь ошибки свойственны даже известным людям. На примере влиятельных исторических личностей мы расскажем, во что инвестировали в 18-20 веках, и какие ценные уроки можно вынести из их опыта.
Инвестиционные инструменты раньше
Уже в 18-20 веках существовало разнообразие инвестиционного инструментария.
- Недвижимость. В конце 18 века в Москве стали появляться первые доходные дома — это многоквартирная недвижимость, в которой владелец мог сдавать комнаты всем желающим. Города развивались, и комнаты в аренду пользовались спросом. За несколько лет Доходный дом окупался и начинал приносить около 10-15% годовой доходности.
- Инвестиции в бизнес. В 18-19 веках торговля между странами приносила знати хорошие дивиденды. Состоятельные граждане европейских держав покупали собственные суда и нанимали команду, чтобы привезти из-за границы редкие товары и заработать на их перепродаже.
- Акции. По мнению историков, первые современные акции появились 1602 году на Амстердамской бирже. Голландская Ост-индская торговая компания продавала подписные ценные бумаги, предложив взамен поделиться прибылью. Собранные деньги пошли на строительство новых кораблей, портов и заводов, то есть на расширение производства. Финансовый рынок в России развивался гораздо медленнее, поэтому здесь торговля акциями началась только спустя двести лет — в тридцатых годах 19 века.
Куда инвестировали классики
Известные исторические личности тоже не упускали возможности извлечь дополнительный доход помимо основной деятельности.
- Исаак Ньютон
Великий физик был финансово грамотным человеком. Он занимал должность смотрителя Монетного двора и успел реализовать несколько перспективных реформ, например, ввел золотой стандарт и регламентировал точный состав монет с драгоценными металлами.
Свою инвестиционную деятельность ученый вел благоразумно и с минимальными рисками. Все сбережения он вкладывал в корпоративные акции и государственные облигации, благодаря чему его портфель отличался сбалансированностью и был хорошо диверсифицирован.
Однако потом Ньютон совершил ошибку, которая свойственна многим, даже опытным инвесторам. В 1719 году ученый вложил небольшую сумму в «Компанию южных морей». Котировки росли быстро, поэтому Ньютон решил заработать больше, он переложил в акции две трети своего капитала.
Говоря современным языком, ученый вложил деньги «на хайпе», из-за чего и пострадал. Быстрый рост оказался не более чем финансовым «пузырем». Когда котировки рухнули, Ньютон продал акции с убытком около 20 000 фунтов. Если бы инвестор не поспешил продать убыточный актив, со временем его стоимость могла бы восстановиться.
- Марк Твен
Основной доход Марк Твен получал от книг, его же инвестировал в различные проекты. Больше всего писателя интересовали изобретения — то, что сейчас мы называем стартапами. Подобного рода инвестиции сопряжены с высоким риском, поэтому и результат вложений был соответствующий.
Часть проектов, в которые инвестировал Марк Твен, оказались бесперспективными. Например, так было с инновационной печатной машинкой, которая по задумке ее изобретателя должна была печатать в шесть раз быстрее человека. Разработка затянулась по срокам, и когда продукт вышел на рынок, он потерял свою актуальность из-за конкуренции — а Марк Твен потерял на этом 300 000 долларов. Другие проекты, в которые инвестировал писатель, и вовсе были мошенническими.
Марк Твен даже попробовал открыть свой бизнес — в паре со своим племянником он открыл издательство. Первые две книги имели успех, но после этого все попытки заработать на литературе провалились. Книги, которые издавали партнеры, не пользовались спросом. Предпринимателю пришлось залезть в долги. Когда расходы значительно превысили доходность, пришлось объявить о банкротстве издательства.
- Альберт Эйнштейн
В отличие от предшественников, Альберта Эйнштейна можно назвать удачливым инвестором, так как источники не сохранили информацию о громких провалах и потерях. Первые инвестиции были вложены в недвижимость. Ученый настоял, чтобы после развода на деньги Нобелевской премии бывшая жена купила дома для обеспечения детей. В результате было куплено три дома в Германии, спустя время их продали, чтобы оплатить лечение ученого.
Позже Эйнштейн попробовал свои силы на немецкой фондовой бирже. Но заработать ученому едва ли удалось, историки предполагают, что все накопления и активы обесценились в результате гиперинфляции.
Переехав в Америку, ученый продолжил торговать на местной бирже. Эйнштейн купил акции американской сети универмагов, и за шесть лет смог заработать на ценных бумагах больше 200%. Несмотря на то, что на акции есть подлинная подпись самого ученого, многие историки приписывают успех его финансовому советнику. Именно он консультировал Эйнштейна по поводу сделок на американской фондовой бирже.
Историки приписывают Альберту Эйнштейну фразу «Сложный процент — восьмое чудо света. Тот, кто понимает его, зарабатывает его, тот, кто не понимает, его платит». Правда, мнения расходятся, и авторство этой же фразы отдают и Джону Рокфеллеру. Однако кто знает, может именно сложный процент позволил известному физику хорошо заработать на инвестициях.
Вывод: чему можно научиться у классиков
- Важно диверсифицировать портфель и свои риски. Пока Ньютон был последователен в своей инвестиционной стратегии и распределял капитал в разные активы, его портфель был надежно защищен от серьезных потерь. Когда ученый предпочел один актив, сильнейшая волатильность заставила его принимать поспешные выводы и совершать ошибки.
- Нельзя инвестировать в кредит. Кредитное плечо — это всегда риск, ведь в случае убытков, инвестор не только теряет собственный капитал, но и остается должен кредиторам. У Марка Твена ушел не один год на то, чтобы рассчитаться с долгами и восстановить свой капитал.
- Важно использовать сложный процент, недаром об этом говорил Эйнштейн. Если реинвестировать капитал, на длительном горизонте доходность будет расти гораздо быстрее. За несколько лет один только сложный процент способен увеличить первоначальные инвестиции в десятки раз.
- Не стоит пытаться перехитрить рынок. Увлечение трендами — это всегда спекуляции и риск. Если покупать активы на хайпе, а продавать во время падения, как это сделал Ньютон, заработать точно не получится. Ведущие мировые инвесторы советуют поступать ровно наоборот.
Любые инвестиции связаны с риском, а ошибки допускают даже известные люди. Чтобы защитить свой капитал, важно грамотно выбирать инвестиционные активы, придерживаться выбранной стратегии и тщательно продумывать каждое решение. А ещё можно внимательно изучить чужие ошибки — чтобы не повторять их и не создавать дополнительные риски при инвестировании.