Что такое ISIN и CFI ценных бумаг?

В 80-е годы XX века с ростом количества ценных бумаг и их разновидностей возникла потребность в системе идентификации и классификации финансовых инструментов. Так появились коды ISIN и CFI. О том, что это такое и как ими пользоваться, — в статье.

Что такое ISIN?

ISIN (International Securities Identification Number) расшифровывается как международный идентификационный номер ценных бумаг. Это уникальный 12-символьный код, по которому можно однозначно идентифицировать конкретную ценную бумагу.

Примеры:

RU0009024277 — ISIN код обыкновенной акции ПАО «Лукойл».

NL0009805522 — номер ISIN обыкновенной акции «Яндекса».

Первые две латинские буквы указывают код страны, в которой зарегистрирована компания. В приведенных примерах это Россия и Нидерланды. 

При этом, ISIN не следует путать с тикером, который определяет акции на уровне биржи. Ценная бумага компании может иметь более одного тикера в зависимости от торговой платформы, но только один ISIN. Кроме того, тикеры могут быть не уникальны.

Что такое CFI?

CFI (Classification of Financial Instruments) расшифровывается как классификация финансовых инструментов. Этот код используется для определения и категоризации различных типов ценных бумаг и финансовых инструментов. CFI отображает особенности и характеристики каждого инструмента: вид, тип выпуска, особенности обращения и погашения. В отличие от ISIN, код CFI не является уникальным.

CFI состоит из шести латинских букв. Первый символ определяют категорию инструмента, второй — конкретную группу внутри каждого инструмента. Оставшиеся символы показывают характеристики отдельного типа бумаги. Например, для облигаций это будут тип ставки, условия погашения, форма облигации и другое. 

Примеры:

ESVXFR — код CFI обыкновенной акции ПАО «Лукойл».

ESVUFN — код CFI обыкновенной акции «Яндекса». 

• Е — долевые инструменты (Equities),
• S — обыкновенные акции (Common/ordinary shares),
• остальные буквы — более детальные характеристики бумаги.

Для чего нужны ISIN и CFI? 

Международные коды нужны для упрощения биржевой торговли. Их использование повышает эффективность, надежность, качество и прозрачность финансовых операций, а также непротиворечивость данных о них в различных системах.

ISIN и CFI взаимосвязаны и дополняют друг друга. ISIN предоставляет уникальную идентификацию для ценной бумаги, в то время как CFI обеспечивает классификацию и описание ее атрибутов. Вместе эти идентификаторы помогают однозначно определить и охарактеризовать каждую ценную бумагу.

Для каких активов используют кодировку ISIN и CFI?

На фондовом рынке ISIN и CFI присваиваются акциям, облигациям, фьючерсам, опционам и деривативам. Кроме того, эти коды используются для инструментов на валютном рынке и в банковской сфере.

Чтобы присвоить ценным бумагам ISIN и CFI, российский эмитент подает заявку в Национальный расчетный депозитарий (НРД).

Как найти коды или актив по коду?

ISIN код можно найти на сайте Московской биржи. Например, по запросу «Лукойл» будут представлены следующие данные об акциях компании.

Источник: сайт МосБиржи.

Оба кода отображаются на сайтах СПБ Биржи или rusbonds.ru.

Источник: сайт СПБ Биржи.

Источник: rusbonds.ru.

Зная ISIN актива, инвестор может ввести его в строку поиска в приложении брокера или на его сайте, чтобы быстрее найти нужную бумагу. Это может пригодиться, если возникают проблемы с поиском по названию компании или тикеру акции, а также в случае поиска определенных облигаций (у них нет краткого наименования), фондов или других инструментов. Кроме того, ISIN необходим во внебиржевой торговле, когда операции по покупке и продаже ценных бумаг происходят непосредственно между инвесторами без участия биржи, что актуально в случае заблокированных активов.

Выводы

• Применение кодов ISIN и CFI способствуют повышению прозрачности и эффективности торговли ценными бумагами, а также стандартизации на финансовых рынках.
• ISIN обеспечивает уникальную идентификацию каждой ценной бумаги на международном уровне, а CFI позволяет классифицировать и описывать их типы. 
• Инвестору не нужно запоминать эти коды, однако важно понимать их значение и уметь их применять в случае необходимости.